Aspirasi Nvidia untuk menjual prosesor AI Blackwell terbarunya di China telah menghadapi tembok regulasi yang signifikan, dengan administrasi Trump secara eksplisit menolak persetujuan ekspor untuk semikonduktor canggih tersebut. Perkembangan ini merupakan kemunduran besar bagi harapan CEO Jensen Huang untuk masuk kembali ke pasar AI China yang menguntungkan dan menggarisbawahi persaingan teknologi yang semakin intens antara dua ekonomi terbesar di dunia.
Larangan Ekspor Blackwell Resmi Ditetapkan
Presiden Donald Trump telah membuat pernyataan definitif mengenai chip AI paling canggih Nvidia, menyatakan bahwa Amerika Serikat tidak akan mengizinkan negara lain, termasuk China, untuk mengakses teknologi kecerdasan artifisial high-end. Dalam sebuah wawancara baru-baru ini, Trump secara khusus menyebutkan jajaran Blackwell ketika menguraikan posisi administrasinya, dengan menyatakan, Kami tidak memberikan chip itu kepada orang lain. Posisi resmi ini mengonfirmasi apa yang telah diduga oleh pengamat industri menyusul pertemuan presiden dengan mitranya dari China, Xi Jinping, di mana Trump mengakui bahwa penjualan chip Blackwell bahkan tidak dibahas meskipun ada indikasi sebelumnya bahwa hal itu mungkin terjadi.
Strategi China Nvidia Hadapi Tantangan yang Semakin Meningkat
Komentar Jensen Huang di Korea Selatan mengungkapkan posisi genting yang dialami Nvidia terkait akses pasar China. Sambil mengungkapkan harapan bahwa penjualan Blackwell mungkin pada akhirnya diizinkan, Huang mengakui bahwa tidak ada keputusan yang dibuat dan perusahaan bahkan belum mengajukan lisensi ekspor yang diperlukan dari Washington. Situasi ini menjadi semakin kompleks bagi Nvidia, yang sebelumnya memperoleh pendapatan substansial dari pelanggan China sebelum kontrol ekspor pertama kali diterapkan pada tahun 2022. Huang mencatat bahwa pendapatan dari China secara efektif turun menjadi nol, membuat akses pasar di masa depan sebagai apa yang dia gambarkan sebagai bonus daripada ekspektasi.
Konteks Geopolitik Pembatasan Chip AI
Pemblokiran ekspor Blackwell terjadi di tengah kekhawatiran bipartisan di Washington tentang mempertahankan superioritas teknologi Amerika. Staf Kongres menggambarkan kelegaan di kalangan para hawk China ketika Trump memperjelas bahwa penjualan Blackwell bukan bagian dari pembahasannya dengan Xi. Sentimen ini tercermin dalam undang-undang yang tertunda yang akan mewajibkan pembuat chip untuk memprioritaskan pelanggan Amerika sebelum menjual ke negara-negara yang berada di bawah embargo senjata, termasuk China. Undang-undang tersebut, yang telah disetujui oleh Senat dan diperkenalkan di DPR tak lama setelah pertemuan Trump-Xi, merupakan hambatan potensial lainnya bagi strategi penjualan internasional Nvidia.
Implikasi Kompetitif bagi Pengembangan AI China
Keluarga Blackwell mewakili generasi terbaru semikonduktor kecerdasan artifisial Nvidia dan telah menjadi standar industri untuk mengembangkan dan menjalankan model bahasa besar seperti ChatGPT dari OpenAI. Prosesor ini secara signifikan mengungguli baik chip yang sebelumnya dilarang untuk diekspor ke China maupun chip apa pun yang saat ini tersedia dari pesaing domestik seperti Huawei Technologies. Sementara Nvidia berargumen bahwa pembatasan akan mendorong pengembang China ke arah alternatif lokal, kesenjangan kinerja antara Blackwell dan chip China yang tersedia dapat memperlambat kemajuan AI China untuk sementara, meskipun hal itu dapat mempercepat upaya pengembangan chip domestik.
Perbandingan Generasi Chip AI Nvidia:
- Blackwell: Generasi terbaru, standar industri untuk LLM seperti ChatGPT, kemampuannya "jauh melampaui" chip yang sebelumnya dilarang dan kompetitor China
- H20: Prosesor yang kurang canggih yang dirancang khusus untuk pasar China, menghadapi pembatasan dari AS dan keengganan dari China
- Hopper: Arsitektur generasi sebelumnya, kini tunduk pada kontrol ekspor
Dampak Ekonomi pada Bisnis Nvidia
Pasar semikonduktor China merupakan yang terbesar di dunia, dan pengucilan Nvidia membawa implikasi finansial yang substansial. Perusahaan sebelumnya mencatat penurunan miliaran dolar AS dalam pendapatan ketika administrasi membatasi penjualan prosesor H20 yang kurang canggihnya awal tahun ini. Meskipun Washington kemudian membalikkan keputusan mengenai H20, Beijing sejak itu telah mendiskourage perusahaan China untuk menggunakan akselerator tersebut. Hal ini meninggalkan Nvidia dalam posisi yang sulit, terjepit antara kontrol ekspor AS dan keengganan China untuk menerima teknologi yang diturunkan spesifikasinya, yang berpotensi menelan biaya bagi perusahaan yang menurut perkiraan analis industri bisa mencapai puluhan miliar dolar AS dalam pendapatan yang hilang.
Linimasa Pasar China Nvidia:
- 2022: Kontrol ekspor AS awal diterapkan
- Awal 2024: Pembatasan prosesor H20 menyebabkan penghapusan pendapatan miliaran dolar
- Pertengahan 2024: Pembatasan H20 sebagian dicabut, namun adopsi di China tetap rendah
- November 2024: Pertemuan Trump-Xi terjadi tanpa pembahasan Blackwell
- Saat ini: Ekspor Blackwell secara eksplisit diblokir oleh pemerintahan
Prospek Masa Depan untuk Perdagangan Teknologi AS-China
Terlepas dari kebuntuan saat ini, situasinya tetap cair. Trump menunjukkan bahwa Nvidia dan pemerintah China perlu melanjutkan pembicaraan tentang akses pasar, yang mengisyaratkan bahwa pintu tidak sepenuhnya tertutup untuk negosiasi di masa depan. Namun, dengan kedua administrasi mengambil posisi yang teguh—Washington membatasi ekspor chip high-end dan Beijing mendiskourage penggunaan alternatif yang disetujui—jalan ke depan tampaknya menantang. Pertemuan Huang dengan Ren Hongbin, Ketua China Council for the Promotion of International Trade, secara mencolok tidak membahas akses chip, dan malah berfokus pada apa yang Huang gambarkan sebagai menikmati perusahaan satu sama lain, yang menunjukkan bahwa diskusi substantif mungkin perlu terjadi di tingkat pemerintah yang lebih tinggi.